Kiek kripto portfelio įvairovė turi įtakos našumui?

>

Sveiki atvykę į didžiausią našumą

Kiek įvairovės prideda vertės portfeliui?

Tai yra pagrindinis klausimas, kurį norime išspręsti šiame straipsnyje. Nors niekas negali nuspėti ateities, mes galime pažvelgti į praeitį ir ištirti tendencijas. Tai gali padėti priimti geresnius sprendimus metant iššūkį ateičiai.

„Tie, kurie nesimoko istorijos, pasmerkti ją kartoti“

Mūsų ankstesniame tyrime buvo tiriamas HODLing metų ir pusiausvyros pokyčių metų skirtumas. Daugiau apie šią analizę galite perskaityti čia:

Pusiausvyra prieš HODL: techninė analizė

Kuo skiriasi šis tyrimas?

Nors buvo daug diskutuojama apie portfelių įvairinimą, nedaug nuveikta kuriant pavyzdį įvairiems portfeliams. Tikimės, kad tai paskatins tolesnę techninę rinkos analizę.

Prekyba & Duomenys

Kokie duomenys buvo surinkti?

Iš mainų buvo surinkti lygiai vieneri metai rinkos duomenų. Duomenys prasideda 2017 m. Gegužės 4 d. Ir baigiasi 2018 m. Gegužės 3 d. Šie tikslūs duomenys naudojami vertinant sandorius, kurie būtų įvykę prekybos metu.

Koks mokestis imamas už prekybą?

Į visus sandorius įskaičiuotas standartinis .25% mokestis.

Koks yra prekybos kelias?

Visi sandoriai vyksta naudojant BTC kaip tarpininką. Tai reiškia, kad jei prekyba vyksta iš ETH į LTC, pirmiausia ETH bus prekiaujama į BTC, o paskui į LTC. Šiuo atveju už abu šiuos sandorius būtų mokamas 0,25% prekybos mokestis.

Visi mūsų duomenys yra prieinami per „Shrimpy Historical Data“ API.

Pusiausvyros laikotarpis

Kas yra pusiausvyra?

Pusiausvyros atstatymas yra procesas, kai imama tam tikra vertė iš monetų, kurios veikia gerai per tam tikrą laikotarpį, ir perskirstoma ši vertė monetoms, kurių našumas buvo blogesnis. Galutinis rezultatas yra tai, kad portfelis turės norimą kiekvieno turto procentinę dalį po kiekvieno balansavimo. Taigi, paimkime pavyzdį, kai portfelis norėjo paskirstyti 50% ETH ir 50% BTC. Rinkai judant, kiekvieno holdingo procentas gali tapti 60% ETH ir 40% BTC. Tada, kai bus atliktas pusiausvyros balansas, bus prekiaujama, taigi paskirstymai vėl bus 50% ETH ir 50% BTC.

Kas yra pusiausvyros periodas?

Paprasčiausiu atveju pusiausvyra vyksta nustatytu intervalu. Konkretus laiko tarpas tarp kiekvieno pusiausvyros atstatymo vadinamas pusiausvyros periodu. Tai reiškia, kad vienos dienos pusiausvyros periodas lems pusiausvyrą tuo pačiu metu kiekvieną dieną. Šiame tyrime bus nagrinėjami įvairūs pusiausvyros pusiausvyros laikotarpiai, nuo 1 valandos iki 1 mėnesio. Sužinokite daugiau apie kriptovaliutos balansavimą.

Portfelio dydis

Tai nebūtų įvairovės tyrimas, nekeičiant portfelio dydžio. Šiuo atveju portfelio dydis reiškia turto kiekį portfelyje.

Koks yra portfelio dydžio diapazonas?

Šiame tyrime mes pasirinkome portfelio diapazoną nuo 2 iki 10. Jei žingsnio dydis yra 2, tai reiškia, kad yra 5 individualūs portfelio dydžiai; 2, 4, 6, 8, 10.

Koks kiekvieno portfelio turto svoris?

Kiekvienas turtas yra tolygiai įvertinamas portfelyje. Taigi 2 turto portfelyje būtų 50% kiekvieno turto.

Turto pasirinkimas

Koks turtas buvo įtrauktas į tyrimą?

Nebuvo tyčinio atrankos proceso, kurį turtą įtraukti arba pašalinti. Paprasti kriterijai buvo tai, kad turėjome turėti visų metų duomenis apie bet kokį turtą, kuris būtų įtrauktas. Tai automatiškai pašalina monetas, kurių nebuvo daugiau nei metus, taip pat monetas, kurių trūksta duomenų, kai nutrūksta. Išsamų monetų, įtrauktų į tyrimą, sąrašą galite rasti mūsų „backtest“ įrankyje.

Kaip buvo pasirinktas turtas kuriant portfelius?

Individualus turtas buvo pasirinktas atsitiktinai iš turto grupės. Šis procesas tęsėsi tol, kol buvo pasiektas norimas turto kiekis portfelyje.

Kodėl turtas parenkamas atsitiktinai?

Turtas parenkamas atsitiktinai, kad būtų pašalintas šališkumas iš portfelio dizaino. Mums nerūpi, kaip šiame tyrime veikia individualūs portfeliai. Mums rūpi, kaip visi vieno dydžio portfeliai lyginami su visais kito dydžio portfeliais. Tai suteikia mums bendresnį palyginimą, iš kurio galime padaryti išvadas.

Atgalinis testas

Kas yra „backtest“?

Atgalinis testas yra prekybos strategijos testavimo procesas, naudojant istorinius rinkos duomenis. Šis procesas užtikrina technikos kokybę prieš investuojant lėšas. „Backtesting“ yra panašus į modeliavimą, kuriuo prekiaujama remiantis strategija per nustatytą laiką. Rezultatai padeda parodyti pelningumą ir riziką.

Kiek bandymų atlikome?

Mes atlikome 1000 kiekvienos portfelio dydžio ir pusiausvyros periodo poros bandymų. Tai suteikia mums didelį pavyzdžių rinkinį, kurį galima naudoti stebint tendencijas. Skaitykite daugiau apie backtestus arba vykdykite savo.

Kokia buvo kiekvieno portfelio pradinė vertė?

Kiekvieno patikrinimo pradžioje portfelis buvo paskirstytas su 5000 USD.

_ _ _

Spektaklis

Šiame tyrime panagrinėsime, kaip įvairovė veikia našumą pagal 5 skirtingus scenarijus: HODL, mėnesio balansas, savaitės balansas, dienos balansas ir valandinis balansas. Išnagrinėję kiekvieną iš šių atvejų, mes sujungsime rezultatus, kad susidarytume išsamų portfelio įvairovės veiklos rezultatų vaizdą.

Nepamirškite taip pat perskaityti tolesnį tyrimą, kuris išplėstas šia tema.

Kriptografijos vartotojai, kurie įvairina, veikia geriau

HODL

Mes suskirstėme HODL į 5 atskiras grupes, kurios skiriasi pagal turto skaičių. Turto skaičius svyruoja nuo 2 (apačioje dešinėje) iki 10 (viršuje), o žingsnio dydis yra 2. Kiekviena histograma atspindi tiksliai 1000 atgalinių bandymų. X ašis yra portfelio vertė po vienerių metų JAV doleriais. Y ašis yra atgalinių bandymų, patekusių į vertės ašis, apibrėžtas x ašyje, skaičius. (Pavyzdys: jei priešpriešinis bandymas buvo atliktas su 2 turtais, o rezultatų portfelio vertė buvo 55 tūkst. USD. Tai reikštų, kad x ašies segmente, kurio diapazonas yra nuo 50 tūkst. Iki 65 tūkst., Apatinėje dešiniojoje histogramoje būtų pridėta 1. procesas kartojamas 1 000 kartų kiekvienam tyrimo objektui.)

Tai rodo vidutinę portfelių vertę JAV doleriais po vienerių metų HODLing. Kintantis aspektas yra kiekvienoje grupėje laikomo turto skaičius.

HODL yra legenda. Paprasta strategija, auganti rinka ir nepaprastas memas. Kiekvienas taip dažnai mėgaujasi geru HODL. Deja, nebuvo pakankamai tyrimų, kaip laikui bėgant portfelio aktyvų skaičius veikia veiklos rezultatus. Neatsižvelgiant į faktinį turimą turtą, tai gali įvertinti, kiek įvairovė paveikė portfelių rezultatus per praėjusius metus.

Kokie yra rezultatai?

Tuo atveju, jei jūsų portfelyje yra 2 turtai, iš aukščiau pateiktos diagramos matome, kad yra didelė ankstyvoji viršūnė apie 20–35 tūkst. Ši viršūnė greitai atsilieka nedaug pašalinių. Ši žemos klasės kongregacija rodo gana prastą rezultatų pasiskirstymą. Didėjantis turto skaičius portfelyje siekia tolygesnio veiklos pasiskirstymo ir atsitiktinių pašalinių rodiklių mažėjimo. Tai reiškia, kad rezultatai, kurie buvo pastebėti padidinus turto kiekį portfelyje, davė nuoseklesnius ir patikimesnius rezultatus.

Iš veiklos rezultatų taip pat galime pastebėti, kad kuo daugiau turto turi portfelis, tuo didesnė mediana yra vienų metų pabaigoje. Kartu su nuoseklumu tai rodo, kad dėl didesnio turto skaičiaus atsirado daugiau didelės vertės portfelių. Kadangi vienintelis šių atgalinių bandymų kintamasis buvo turto skaičius HODL, galime drąsiai daryti išvadą, kad per pastaruosius metus didėjant turto portfelio skaičiui, vertė didėjo.

Padidinus turto skaičių nuo 2 iki 10, po 1 metų portfelio vertė padidėjo 45%.

1 mėnesio balansas

1 mėnesio pusiausvyros atkūrimo testus suskirstėme į 5 atskiras grupes, kurios skiriasi pagal turto skaičių. Turto skaičius svyruoja nuo 2 (apačioje dešinėje) iki 10 (viršuje), o žingsnio dydis yra 2. Kiekviena histograma atspindi tiksliai 1000 atgalinių bandymų. X ašis yra portfelio vertė po vienerių metų JAV doleriais. Y ašis yra atgalinių bandymų, patekusių į vertės ašis, apibrėžtas x ašyje, skaičius. (Pavyzdys: jei atgalinis bandymas buvo atliktas naudojant 2 išteklius, o rezultatų portfelio vertė buvo 60 tūkst. USD. Tai reikštų, kad x ašies segmente, kurio diapazonas yra nuo 55 000 iki 80 000, apatinėje dešinėje esančioje histogramoje būtų pridėta 1. procesas kartojamas 1 000 kartų kiekvienam tyrimo objektui.)

Tai rodo vidutinę portfelių vertę JAV doleriais po vienerių metų balansavimo. Kintantis aspektas yra kiekvienoje grupėje laikomo turto skaičius.

HODL palyginimas parodė įtikinamų įrodymų, kad portfelio įvairovė ilgainiui padidina portfelio našumą. Neatlikus jokių sandorių po pirminio turto paskirstymo, įvairovė jau rodo daug žadančius rezultatus. Tęsdami šį tyrimą, mes išnagrinėsime, ar ši tendencija tęsiasi įvedus pusiausvyrą. Pirmasis pusiausvyros periodas, kurį išnagrinėsime, yra 1 mėnesio pusiausvyros atstatymas.

Kokie yra rezultatai?

Ši analizė tęsiama HODL byloje pastebėta tendencija. Mes matome galutinį veiklos rezultatų padidėjimą, nes mes padidiname portfelio turto skaičių.

Padidinus turto skaičių nuo 2 iki 10, po 1 metų portfelio vertė padidėjo 94%.

1 savaitės balansas

1 savaitės pusiausvyros atkūrimo testus sugrupavome į 5 atskiras grupes, kurios skiriasi pagal turto skaičių. Turto skaičius svyruoja nuo 2 (apačioje dešinėje) iki 10 (viršuje), o žingsnio dydis yra 2. Kiekviena histograma atspindi tiksliai 1000 atgalinių bandymų. X ašis yra portfelio vertė po vienerių metų JAV doleriais. Y ašis yra atgalinių bandymų, patekusių į vertės ašis, apibrėžtas x ašyje, skaičius. (Pavyzdys: jei priešpriešinis bandymas buvo atliktas su 2 turtais, o jų portfelio vertė buvo 60 tūkst. USD. Tai reikštų, kad x ašies segmente, kurio diapazonas yra nuo 56 tūkst. Iki 81 tūkst., Apatinėje dešiniojoje histogramoje bus pridėta 1. procesas kartojamas 1 000 kartų kiekvienam tyrimo objektui.)

Tai rodo vidutinę portfelių vertę JAV doleriais po vienerių metų balansavimo. Kintantis aspektas yra kiekvienoje grupėje laikomo turto skaičius.

Kitas mūsų tyrimo žingsnis – toliau mažinti pusiausvyros pusiausvyros periodą. To priežastis – nustatyti ilgalaikius trumpesnių laikotarpių padarinius. Nors įprasta turto klasių pusiausvyros atstatymas yra retas, kriptografijos rinkos nepastovumas suteikia unikalią galimybę padidinti šį dažnį, bandant pagerinti našumą. Dideli rinkos svyravimai yra būdingi, todėl pusiausvyros pusiausvyra yra ideali šios situacijos strategija.

Kokie yra rezultatai?

Toliau mažindami pusiausvyros pusiausvyros periodą, mes pradedame stebėti rezultatus, kurie buvo panašūs į tuos, kurie aptarti mūsų ankstesniame straipsnyje „Pusiausvyra prieš HODL: techninė analizė“. Apibendrinant galima pasakyti, kad šie rezultatai atskleidė, kad mažinant pusiausvyros periodą per pastaruosius metus buvo tendencija didinti portfelio rezultatus. 1 savaitės pusiausvyros periodas ne tik pralenkė HODLing, bet ir 1 mėnesio pusiausvyros periodą.

Padidinus turto skaičių nuo 2 iki 10, po 1 metų portfelio vertė padidėjo 74%.

1 dienos balansas

1 dienos pusiausvyros atgalinius bandymus sugrupavome į 5 atskiras grupes, kurios skiriasi pagal turto skaičių. Turto skaičius svyruoja nuo 2 (apačioje dešinėje) iki 10 (viršuje), o žingsnio dydis yra 2. Kiekviena histograma atspindi tiksliai 1000 atgalinių bandymų. X ašis yra portfelio vertė po vienerių metų JAV doleriais. Y ašis yra atgalinių bandymų, patekusių į vertės ašis, apibrėžtas x ašyje, skaičius. (Pavyzdys: jei priešpriešinis bandymas buvo atliktas su 2 turtais, o jų portfelio vertė buvo 60 tūkst. USD. Tai reikštų, kad x ašies segmente, kurio diapazonas yra nuo 53 000 iki 75 000, apatinėje dešinėje esančioje histogramoje būtų pridėta 1. procesas kartojamas 1 000 kartų kiekvienam tyrimo objektui.)

Tai rodo vidutinę portfelių vertę JAV doleriais po vienerių metų balansavimo. Kintantis aspektas yra kiekvienoje grupėje laikomo turto skaičius.

Kitu atveju mes ir toliau mažinsime pusiausvyros pusiausvyros laikotarpį iki 1 dienos. Daugelis pastebėjimų, kurie buvo pastebėti ankstesnėse bylose, bus atskleisti ir čia. Tai apima veiklos rezultatų padidėjimą per savaitės pusiausvyrą, veiklos padidėjimą, atsirandantį dėl portfelių, turinčių daugiau turto, ir labiau subalansuotą paskirstymo kreivę, kai yra daugiau turto.

Kokie yra rezultatai?

5 diagramų rinkinyje galime pamatyti aiškią tendenciją, kad padidinus turto skaičių portfelyje, pagerėja vertės pasiskirstymas. Nors 2 turto portfeliai yra labai svertiniai taip, kad didžioji dalis rezultatų sutampa su žemesniuoju vertybių galu, 10 turto portfelių paskirstymas suteikia nuoseklesnę didesnę portfelio vertę.

Padidinus turto skaičių nuo 2 iki 10, po 1 metų portfelio vertė padidėjo 68%.

1 valandos balansas

1 valandos pusiausvyros atkūrimo testus sugrupavome į 5 atskiras grupes, kurios skiriasi pagal turto skaičių. Turto skaičius svyruoja nuo 2 (apačioje dešinėje) iki 10 (viršuje), o žingsnio dydis yra 2. Kiekviena histograma atspindi tiksliai 1000 atgalinių bandymų. X ašis yra portfelio vertė po vienerių metų JAV doleriais. Y ašis yra atgalinių bandymų, patekusių į vertės ašis, apibrėžtas x ašyje, skaičius. (Pavyzdys: jei priešpriešinis bandymas buvo atliktas su 2 turtais, o jų portfelio vertė buvo 60 tūkst. USD. Tai reikštų, kad x ašies segmente, kurio diapazonas yra 42–73 tūkst., Apačioje dešinėje esančioje histogramoje būtų pridėta 1. procesas kartojamas 1 000 kartų kiekvienam tyrimo objektui.)

Tai rodo vidutinę portfelių vertę JAV doleriais po vienerių metų balansavimo. Kintantis aspektas yra kiekvienoje grupėje laikomo turto skaičius.

Trumpiausias balansavimo laikotarpis, kurį įvertinsime, yra 1 valandos balansas. Tai reiškia, kad visus metus vėl subalansuojame kiekvieną valandą. Tai atliekama rankiniu būdu, tai būtų neįtikėtinas įsipareigojimo žygdarbis. Gal net neįmanoma. Remiantis ankstesniais rezultatais, šiuo momentu tikimasi, kad 1 valandos pusiausvyros atstatymas pranoks visus kitus iki šiol atliktus atvejų tyrimus.

Kokie yra rezultatai?

Rezultatai rodo didžiausią bendrą portfelio vidutinę vertę, kuri buvo pastebėta šiame tyrime – 125 tūkst. 1 valandos pusiausvyros atstatymas parodė geresnį našumą per visus kitus laikotarpius, taip pat HODL. 1 valandos balansavimo laikotarpis taip pat labiausiai padidino portfelio vertę, kai padidėjo nuo 2 turto iki 10 turto.

Padidinus turto skaičių nuo 2 iki 10, po 1 metų portfelio vertė padidėjo 127%.

Visiškas palyginimas

Su kiekvienu iš šių rezultatų mes galime juos sujungti, kad gautume išsamų vaizdą apie tai, kaip vidutiniai pasirodymai dreifuoja pagal pusiausvyros periodą.

Vidutinis rodiklis rodo, kad kuo didesnis pusiausvyros balanso laikotarpis su didesniu turto skaičiumi suteikia didžiausią pelną iš pusiausvyros. Kiekviena vertė reiškia visą vidutinio portfelio turimą turtą. Ši suma yra USD.

Dabar, kai pamatėme, kaip pusiausvyros periodas veikia portfelio našumą, galime sujungti visus šiuos duomenis, kad gautume bendrą vaizdą apie pusiausvyros atstatymą, palyginti su HODL apskritai. Kai sukaupsime visus kiekvieno atskiro testo rezultatus, galime pamatyti aiškią pusiausvyros ir HODL tendenciją.

Šios diagramos yra bendri visų pusiausvyros atgalinių bandymų (kairėje) ir visų HODL backtestų (dešinėje) rezultatai..

Turėdami šiuos bendrus duomenis, gausime bendrą vidutinę sumą, kad subalansuotume 66 tūkst. USD. Sujungus HODL testų rezultatus, mediana yra 40,5 tūkst. USD. Tai stulbinantis 25,5 tūkst. USD skirtumas.

Pusiausvyros mediana: 66 tūkst. USD, HODL mediana – 40,5 tūkst

Kodėl mediana?

Šiame palyginime buvo naudojamos vidutinės vertės, nes tiriant portfelio rezultatus yra daugybė neįtikėtinų pašalinių verčių. Nors šie rezultatai yra įmanomi, manome, kad per mažai tikėtina, jog tai bus pagrįsta. Norime pateikti duomenis, kurie apimtų kuo daugiau rezultatų.

Mediana pateikia realesnį rezultatų lūkestį. Mediana sako, kad pusė portfelių pasirodė geriau nei šis skaičius, o pusė – blogiau. Iš esmės 50:50 galimybė.

Šiuo atveju tai reiškia, kad jei atsitiktinai pasirinkote turtą, kurį norite įtraukti į portfelį su atsitiktinio balansavimo laikotarpiu, portfelio vertė turėjo 50% tikimybę, kad po vienerių metų bus daugiau nei 66 000 USD.

Kodėl atsitiktinumas?

Pateikti rezultatai yra pagrįsti atsitiktine portfelių atranka. Tai reiškia, kad jei tuo pačiu laikotarpiu atsitiktinai pasirinkote ir daugybę portfelių, galite rasti panašių rezultatų. Tikimės, kad tai nėra jūsų portfelio pasirinkimo strategija. Mes ir toliau teiksime rinkos tyrimus, tačiau jūs patys turite priimti protingus sprendimus, kurį turtą įtraukti į savo portfelį. Viename iš ankstesnių mūsų straipsnių galite perskaityti keletą patarimų, kaip sukurti žudikų portfelį.

_ _ _

Išvados

Atsakomybės apribojimas: ankstesni rezultatai negarantuoja būsimų rezultatų.

Šiame tyrime buvo įvertinti atgalinių bandymų rezultatai. Nėra jokios garantijos, kad ateityje bus naudinga tie patys metodai. Laikykite tai įrankiu, kuris gali padėti kiekvienam iš mūsų priimti geresnius sprendimus kuriant portfelius ateityje.

Ką atskleidė šis tyrimas?

Šiame tyrime atskleidžiamos kelios aiškios tendencijos. Per praėjusius metus turto skaičius vaidino svarbų vaidmenį vertinant portfelį. Paprasčiausiai padidėjus turto skaičiui, nesvarbu, ar tai būtų HODL, ar pusiausvyros balansavimas, per visus metus pagerėjo rezultatai.

Be turto skaičiaus, pastebėtas stiprus ryšys tarp portfelių, kurie buvo dažniau subalansuoti, ir rezultatų. Tai reiškia, kad praėjusiais metais tie portfeliai, kurie buvo subalansuoti dažniau, teikė didesnę grąžą nei tie, kurių nebuvo. Atsižvelgiant į abu šiuos veiksnius, matome, kad optimalus portfelis per pastaruosius metus turėjo daug turto ir dažnai buvo subalansuotas.

Praėjusiais metais paprasčiausiai padidinus portfelio turto skaičių nuo 2 iki 10, rezultatai padidėjo vidutiniškai 77%.

_ _ _

Pusiausvyros palaikymas su krevetėmis

Per pastaruosius metus matėme, kad subalansavus įvairų portfelį galima žymiai pagerinti rezultatus. „Shrimpy“ svetainė gali padėti automatizuoti visą šį procesą. Greitai pasirinkite turtą, akimirksniu paskirstykite portfelį ir subalansuokite nuoseklų laikotarpį. Krevetės yra paprasčiausias būdas valdyti savo portfelį.

Prisiregistruokite šiandien paspausdami čia.

Jei vis dar nesate tikri, išbandykite demonstracinę versiją, kad pamatytumėte viską, ką galime pasiūlyti!

Krevečių demonstracija

_ _ _

Papildomas skaitymas

Kriptografijos vartotojai, kurie įvairina, veikia geriau

Pusiausvyra prieš HODL: techninė analizė

Portfelio balansavimas kriptovaliuta

„Crypto Portfolio“ subalansuoto „Backtest“ įrankis

Subalansavimas yra pažadėta kripto žemė

10 patarimų, kaip sukurti žudikų kriptovaliutų portfelį

Kaip išvengti sukčiavimo naudojant šias 24 kriptovaliutų raudonas vėliavas

_ _ _

Nepamirškite apsilankyti „Shrimpy“ svetainėje, sekite mus „Twitter“ ir Facebook jei norite sužinoti naujienas ir užduokite klausimų mūsų nuostabioms, aktyvioms bendruomenėms Telegrama & Nesantaika.

Palikite komentarą, kad praneštumėte mums apie savo pusiausvyros palaikymo patirtį!

Krevečių komanda

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me